Aggiornamento BTC e PTF Crypto

Continua la debole salita di BTC dopo aver fatto un nuovo ATH il 20-01-2025. Ora siamo a 9gg sotto il massimo e sotto a una piccola resistenza.

Fin quando non andrà sotto ai minimi del 27/01/2025 rompendo quindi la EMA50, non inizierà alcuna discesa. al contrario potrebbe invece cominciare a salire per andare a chiudere un ciclo settimanale.

In ogni caso resta comunque un periodo prevalentemente laterale.

Ora vi mostro di seguito le analisi che ho fatto per la creazione del il mio PTF crypto.

Ho analizzato le principali crypto per market cap + alcune che seguo e da un'analisi dei grafici li ho selezionate e messe in un PTF.

Il PTF include anche PAXG che è una crypto ancorata al valore dell'Oro, essa adesso è abbastanza necessaria visto il periodo d'incertezza, è utile per ridurre la volatilità, essendo poco correlata con le altre crypto, e più stabile.

LTC non sta scendendo rispetto a BTC, ora è sulla EMA50 e fa minimi crescenti.

HBAR, XLM e XRP sono correlate, ma da un'analisi grafica, XRP mi sembra quella più promettente per continuare a salire.

SOL sembra in ripresa, viene da un nuovo massimo che ha superato quello del 22/11/2024 e sta venendo respinto dalla EMA50.

Dopo aver calcolato la correlazione dando maggior peso agli ultimi 3 mesi, ho fatto il Hierarchical  Clustering:

 

Matrice di correlazione usata per calcolare la distanza:

 

Ho fatto 3 PTF, uno con pesi uguali, un'altro che da maggior peso a BTC e un'altro che usa il Affinity Propagation.

I pesi sono:

Pesi uniformi: [0.2 0.2 0.2 0.2 0.2]
Pesi definiti manualmente: [0.5  0.12 0.13 0.13 0.12]
Pesi definiti da Affinity Propagation: [0.17 0.17 0.17 0.17 0.33]

Grafico del PTF con pesi definiti manualmente:

Grafico del rendimento annuo calcolato in continuo.  

 

Esso mostra come il BTC ha sempre avuto il maggior rendimento nel passato, ma non di recente. Infatti possiamo vedere come il PTF con pesi uguali e quello con pesi alternativi (cioè definiti manualmente) stanno avendo un rendimento maggiore.

Infine vi mostro il grafico dello Sharpe Ratio, che mostra come BTC sta rendendo meno rispetto alla sua recente volatilità:

 

Il PTF 3 (Affinity Propagation) rende meno perchè meno volatile, mentre il PTF 1 (pesi uguali) e il PTF 2 (50% BTC, gli altri peso uguale) stanno aumentando il loro rendimento.

Grafico della loro volatilità annuale calcolata in continuo: